ANALISIS PENGARUH STOCK SPLIT PADA PERGERAKAN SAHAM PT. BANK CENTRAL ASIA TBK

Tujuan dari penelitian ini adalah untuk melihat dan menganalisis apakah terdapat pengaruh yang signifikan pada return, abnormal return, dan trading volume activity saham sebelum dan sesudah melakukan stock split. Penelitian ini memilih BCA sebagai sampel karena BCA merupakan perusahaan perbankan terkemuka di Indonesia dan urutan pertama dengan kapitalisasi pasar terbesar. Periode peristiwa pengamatan yang dilakukan adalah 14 hari sebelum dan 14 hari setelah kebijakan stock split. Metode penelitian ini menggunakan uji beda paired sample t-test dan wilcoxon signed ranked test. Hasil pengujian hipotesis menunjukkan hasil terdapat pengaruh yang signifikan pada return dan abnormal return saham sebelum dan sesudah stock split, namun tidak adanya pengaruh yang signifikan pada trading volume activity sebelum dan sesudah melakukan aksi stock split.